Tác động của các nhân tố vi mô đến rủi ro hệ thống của các Ngân hàng thương mại niêm yết tại Việt Nam

Abstract

Bài viết nghiên cứu tác động của các nhân tố vi mô đến rủi ro hệ thống của các ngân hàng thương mại trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Nhóm tác giả sử dụng dữ liệu của 6 ngân hàng thương mại trong giai đoạn từ năm 2009 đến năm 2015. Dựa trên phân tích dữ liệu mảng, kết quả cho thấy tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản (ROA) và quy mô (Size) là hai nhân tố có tác động thuận chiều đến rủi ro hệ thống (CoVaR). Trên cơ sở kết quả nghiên cứu, các khuyến nghị được đề xuất nhằm giảm thiểu rủi ro hệ thống của các ngân hàng niêm yết tại Việt Nam trong thời gian tới.